Selektiver Forderungsverkauf über 2,1 Mio. € — Mandat MI

Ein selektiver Forderungsverkauf über 2,1 Mio. €

Das Mandat MI betrifft einen selektiven Forderungsverkauf über 2,1 Mio. €, der mit Edebex für ein französisches Unternehmen durchgeführt wurde. Collaboration Capital war als Finanzierungsberater tätig. Das Prinzip der Transaktion besteht darin, Rechnungen in sofortige Liquidität umzuwandeln, Rechnung für Rechnung, ohne Rahmenvertrag: Factoring auf Abruf, angewandt auf Forderungen über 2,1 Mio. €.

Dieses Mandat zeigt, dass eine flexible Finanzierungslösung, die lange kleinen Beträgen vorbehalten war, auch erhebliche Volumina begleiten kann. Das Unternehmen wählt die Rechnungen aus, die es verkaufen möchte, und zwar genau dann, wenn es sie benötigt – ohne sich für seinen gesamten Forderungsbestand oder für eine Mindestlaufzeit zu binden. Diese Flexibilität eignet sich für Unternehmen mit schwankendem Liquiditätsbedarf oder für solche, die die Kundenbeziehung selbst steuern möchten. Die folgenden Abschnitte erläutern, wie das Instrument funktioniert, welchen Bedarf es abdeckt und wie man es vorbereitet. Das Mandat belegt seinen Nutzen auch in großem Maßstab.

Wie der selektive Forderungsverkauf funktioniert

Der selektive Forderungsverkauf, mitunter auch Factoring auf Abruf genannt, ermöglicht es einem Unternehmen, eine oder mehrere Rechnungen an einen Finanzierungspartner zu verkaufen, der ihm den Betrag vor Fälligkeit abzüglich seiner Vergütung auszahlt. Anders als beim klassischen Factoring gibt es weder einen Rahmenvertrag noch eine Globalzession der Kundenforderungen noch eine Volumenverpflichtung.

Jeder Verkauf wird einzeln geprüft: Der Finanzierungspartner bewertet die Bonität des Debitors, den Betrag und die Fälligkeit der Rechnung. Die Kosten hängen von diesen Parametern und von der Restlaufzeit ab. Spezialisierte Plattformen haben diesen Prozess schnell und weitgehend digital gemacht. Unser Beitrag zum Verständnis des Factorings vergleicht die verschiedenen Varianten, und unsere Seite zum Reverse Factoring stellt den Mechanismus auf Initiative des Kunden vor. Die schnelle Entscheidung ist einer der größten Vorteile dieser Variante, da jeder Verkauf einzeln bearbeitet wird – ohne Verfahren zur Eröffnung eines Rahmenvertrags und ohne vorherige Volumenzusage.

Welchen Bedarf diese Flexibilität abdeckt

Der selektive Forderungsverkauf deckt punktuellen oder unregelmäßigen Liquiditätsbedarf ab: einen außergewöhnlichen Auftrag, der finanziert werden muss, einen Großkunden mit langen Zahlungszielen, eine ausgeprägte Saisonalität, eine vorzufinanzierende Investition. Das Unternehmen mobilisiert seine Forderungen nur dann, wenn es sie benötigt, und nur diejenigen, die es auswählt.

Zudem lässt sich so die kurzfristige Finanzierung diversifizieren, ohne bestehende Bankkreditlinien in Anspruch zu nehmen. Für ein Unternehmen, das bonitätsstarken Kunden Rechnungen stellt, ist dies ein Weg, die Qualität seines Kundenportfolios in Finanzierungskapazität umzuwandeln. Pro Einheit bleibt der selektive Verkauf jedoch teurer als ein laufendes Programm, wenn der Bedarf dauerhaft wird: In diesem Fall können andere Lösungen besser geeignet sein. Unsere Seite zur Finanzierung des Working Capital und der Kundenforderungen hilft bei der Wahl zwischen diesen Optionen. Der Geschäftsführer behält so die volle Kontrolle über die Kundenbeziehung und mobilisiert seine Forderungen nur dann, wenn die Liquiditätslage es tatsächlich erfordert.

Was das Unternehmen vorbereiten muss

Um Forderungen zu guten Konditionen zu verkaufen, muss das Unternehmen über unbestrittene, bezifferte und fällige Rechnungen ohne Streitigkeiten verfügen, die auf identifizierte Kunden ausgestellt sind. Der Finanzierungspartner prüft die Zahlungsfähigkeit dieser Kunden, ihre Zahlungshistorie und den Ausschluss möglicher Aufrechnungen mit anderen Verbindlichkeiten.

Sinnvoll ist es, den Forderungsbestand zu analysieren, um die am leichtesten mobilisierbaren Rechnungen zu identifizieren, und die erwarteten Nachweise vorzubereiten: Bestellungen, Verträge, Liefernachweise. Bei erheblichen Volumina wie im Mandat MI gilt es zudem, den zeitlichen Bedarf vorauszuplanen, um die richtigen Rechnungen zum richtigen Zeitpunkt zu verkaufen, und die Kosten jedes Verkaufs mit denen anderer Finanzierungsquellen zu vergleichen. Unsere praktischen Finanzierungsleitfäden helfen, dieses Vorgehen zu organisieren. Eine sorgfältige Nachverfolgung der verkauften Forderungen und der entsprechenden Zahlungseingänge ist ebenfalls notwendig, um jede Verwechslung zwischen finanzierten Rechnungen und solchen, die direkt zu vereinnahmen sind, zu vermeiden.

Der Mehrwert von Collaboration Capital bei dieser Art von Mandat

Collaboration Capital, als IOBSP (in Frankreich registrierter Vermittler von Bank- und Zahlungsdienstleistungen) bei der ORIAS eingetragen, begleitet Unternehmen bei der Auswahl und Umsetzung ihrer kurzfristigen Finanzierungen. Bei einem Mandat wie MI liegt der Mehrwert in der Diagnose: bestimmen, ob der Bedarf punktuell oder wiederkehrend ist, ob der selektive Forderungsverkauf die geeignetste Variante ist und welche Forderungen vorrangig mobilisiert werden sollten.

Anschließend identifiziert das Beratungshaus die relevanten Finanzierungspartner, vergleicht deren Konditionen und begleitet die Umsetzung. Hier wurde der Verkauf von Forderungen über 2,1 Mio. € mit Edebex durchgeführt. Ziel ist, dass das Unternehmen über eine flexible, auf Abruf verfügbare Liquiditätsquelle verfügt, ohne unverhältnismäßige Bindung. Unsere Beratung zur Unternehmensfinanzierung und unser Netzwerk qualifizierter Finanzierungspartner stellen dieses Vorgehen vor. Das Beratungshaus kann dem Unternehmen auch helfen, diese Lösung mit anderen kurzfristigen Finanzierungen zu kombinieren, um für jede Liquiditätssituation über passende Instrumente zu verfügen.

Häufig gestellte Fragen zu dieser Transaktion

Was ist ein selektiver Forderungsverkauf?

Es handelt sich um eine Form des Factorings ohne Rahmenvertrag: Das Unternehmen wählt die Rechnungen aus, die es verkauft, und zwar dann, wenn es sie benötigt. Im Mandat MI wurden auf diese Weise Forderungen über 2,1 Mio. € mit Edebex mobilisiert. Unser Beitrag zum Verständnis des Factorings stellt die Unterschiede zum klassischen Factoring dar.

Eignet sich der selektive Forderungsverkauf für große Volumina?

Ja, wie dieses Mandat über Forderungen von 2,1 Mio. € zeigt. Er bleibt sinnvoll, solange der Bedarf schwankt; wird er dauerhaft, kann ein laufendes Programm günstiger sein. Unsere Seite zur Working-Capital-Finanzierung hilft, diese Optionen zu vergleichen.

Welche Rechnungen können verkauft werden?

Unbestrittene, fällige Rechnungen ohne Streitigkeiten, die auf zahlungsfähige Kunden ausgestellt sind. Der Finanzierungspartner bewertet vor allem die Bonität des Debitors. Unsere Seite zum Reverse Factoring stellt einen ergänzenden Mechanismus vor, und unsere Beratung zur Unternehmensfinanzierung hilft bei der Auswahl der mobilisierbaren Forderungen.